社會(huì )化退出機制模式相關(guān)分析
該模式以廠(chǎng)商背景的融資租賃公司為前提,它的特點(diǎn)是:
1. 銀行“0”風(fēng)險
銀行由于保險公司擔保,大膽的給融資租賃公司貸款,如果達到擔保條件,保險公司獲得了不良資產(chǎn),從而完全釋放了銀行的風(fēng)險;
2. 保險公司“0”風(fēng)險
保險公司在和融資租賃公司合作時(shí),就將融資租賃公司須無(wú)條件購買(mǎi)保險公司的擔保風(fēng)險資產(chǎn)作為合作條件之一,當保險公司履行擔保責任獲得融資租賃公司不良資產(chǎn)(租賃物件)時(shí),融資租賃公司就從保險公司處無(wú)條件購買(mǎi)自己產(chǎn)生的不良資產(chǎn)(租賃物件),保險公司的所有風(fēng)險得到釋放;
3、設備制造商“0”風(fēng)險
我國目前廠(chǎng)商背景的融資租賃公司獲得資金的方式之一為:設備制造商從銀行融資,然后將融得的資金供其投資的融資租賃公司使用,如果融資租賃公司出現不良資產(chǎn)與銀行無(wú)關(guān),是制造商承擔了100%的風(fēng)險(即融資租賃公司的不良資產(chǎn)成為其投資成果的一部分,風(fēng)險仍然留在內部,完全沒(méi)有轉移)
如果保險公司代替制造商為融資租賃公司擔保,那么制造商因為融資租賃公司不良資產(chǎn)產(chǎn)生的風(fēng)險就轉移到了保險公司,實(shí)現了風(fēng)險轉移,因此說(shuō),設備制造商也實(shí)現“0”風(fēng)險;
4、融資租賃公司從風(fēng)險(收回的租賃物)獲益
以上各個(gè)環(huán)節都實(shí)現了“0”風(fēng)險,風(fēng)險如擊鼓傳花一樣傳到了融資租賃公司,融資租賃公司通過(guò)經(jīng)營(yíng)“不良資產(chǎn)”不但能夠實(shí)現融資租賃業(yè)務(wù)應該獲得的收益,而且還通過(guò)二手設備交易市場(chǎng)賣(mài)掉“不良資產(chǎn)”獲得了超值收益,實(shí)現了額外的利潤。至此,“不良資產(chǎn)”成為了融資租賃公司的另外一個(gè)“利潤來(lái)源”,非常好的實(shí)現了“良性循環(huán)”。
5、保險公司利益分析
通過(guò)上面分析,一定有人會(huì )問(wèn),保險公司為什么要做這件事,他們有什么好處?我們來(lái)分析一下,保險公司的贏(yíng)利模式就是獲得大概率的保險收入去償還小概率的保險賠償,從而賺取差價(jià)。
工程機械中,有很多設備(需要上機動(dòng)車(chē)牌照的設備除外)出險概率是非常小的,這些設備的單臺價(jià)格很高,范圍從20萬(wàn)~4000萬(wàn)不等,給這些設備上保險,是符合保險公司贏(yíng)利模式的,況且,工程機械2008年的年銷(xiāo)售額為2500億元,且有逐年增加的趨勢,這個(gè)市場(chǎng)也是不小的,也應該成為保險公司的保險產(chǎn)品。
注:保險公司按規定是不能為企業(yè)進(jìn)行信用擔保的。例如,2004年1月15日保監會(huì )發(fā)出了《關(guān)于規范汽車(chē)消費信貸保證保險業(yè)務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》,明確規定:嚴禁通過(guò)協(xié)議等形式變更或替代報備的車(chē)貸險條款,嚴禁將車(chē)貸險業(yè)務(wù)辦成擔保業(yè)務(wù)。
但事物都是發(fā)展的,保險資金進(jìn)入股市已經(jīng)成為現實(shí)。例如,保監會(huì )會(huì )同銀監會(huì )、證監會(huì )制定了《關(guān)于保險機構投資者股票投資交易有關(guān)問(wèn)題的通知》、《保險機構投資者股票投資登記結算業(yè)務(wù)指南》、《保險公司股票資產(chǎn)托管指引》和《關(guān)于保險資金股票投資有關(guān)問(wèn)題的通知》等配套文件,明確了保險資金直接投資股票市場(chǎng)涉及的證券賬戶(hù)、交易席位、資金結算、資產(chǎn)托管、投資比例、風(fēng)險監控等問(wèn)題,確保操作流程環(huán)節清晰,責任明確,銜接順暢。
我們有理由相信,在我國二手設備交易市場(chǎng)、二手設備標準、二手設備評估、二手設備登記制度等政策和法律環(huán)境建立起來(lái)以后,保險資金為融資租賃公司擔保也是可以期待的,盼望著(zhù)這一天的早日到來(lái)。
二手設備交易市場(chǎng)的產(chǎn)業(yè)定位
潛在的、未被開(kāi)發(fā)的巨大產(chǎn)業(yè),制造業(yè)行業(yè)細分中僅存的藍海機會(huì )。
社會(huì )化退出機制模式相關(guān)分析
該模式以廠(chǎng)商背景的融資租賃公司為前提,它的特點(diǎn)是:
1. 銀行“0”風(fēng)險
銀行由于保險公司擔保,大膽的給融資租賃公司貸款,如果達到擔保條件,保險公司獲得了不良資產(chǎn),從而完全釋放了銀行的風(fēng)險;
2. 保險公司“0”風(fēng)險
保險公司在和融資租賃公司合作時(shí),就將融資租賃公司須無(wú)條件購買(mǎi)保險公司的擔保風(fēng)險資產(chǎn)作為合作條件之一,當保險公司履行擔保責任獲得融資租賃公司不良資產(chǎn)(租賃物件)時(shí),融資租賃公司就從保險公司處無(wú)條件購買(mǎi)自己產(chǎn)生的不良資產(chǎn)(租賃物件),保險公司的所有風(fēng)險得到釋放;
3、設備制造商“0”風(fēng)險
我國目前廠(chǎng)商背景的融資租賃公司獲得資金的方式之一為:設備制造商從銀行融資,然后將融得的資金供其投資的融資租賃公司使用,如果融資租賃公司出現不良資產(chǎn)與銀行無(wú)關(guān),是制造商承擔了100%的風(fēng)險(即融資租賃公司的不良資產(chǎn)成為其投資成果的一部分,風(fēng)險仍然留在內部,完全沒(méi)有轉移)
如果保險公司代替制造商為融資租賃公司擔保,那么制造商因為融資租賃公司不良資產(chǎn)產(chǎn)生的風(fēng)險就轉移到了保險公司,實(shí)現了風(fēng)險轉移,因此說(shuō),設備制造商也實(shí)現“0”風(fēng)險;
4、融資租賃公司從風(fēng)險(收回的租賃物)獲益
以上各個(gè)環(huán)節都實(shí)現了“0”風(fēng)險,風(fēng)險如擊鼓傳花一樣傳到了融資租賃公司,融資租賃公司通過(guò)經(jīng)營(yíng)“不良資產(chǎn)”不但能夠實(shí)現融資租賃業(yè)務(wù)應該獲得的收益,而且還通過(guò)二手設備交易市場(chǎng)賣(mài)掉“不良資產(chǎn)”獲得了超值收益,實(shí)現了額外的利潤。至此,“不良資產(chǎn)”成為了融資租賃公司的另外一個(gè)“利潤來(lái)源”,非常好的實(shí)現了“良性循環(huán)”。
5、保險公司利益分析
通過(guò)上面分析,一定有人會(huì )問(wèn),保險公司為什么要做這件事,他們有什么好處?我們來(lái)分析一下,保險公司的贏(yíng)利模式就是獲得大概率的保險收入去償還小概率的保險賠償,從而賺取差價(jià)。
工程機械中,有很多設備(需要上機動(dòng)車(chē)牌照的設備除外)出險概率是非常小的,這些設備的單臺價(jià)格很高,范圍從20萬(wàn)~4000萬(wàn)不等,給這些設備上保險,是符合保險公司贏(yíng)利模式的,況且,工程機械2008年的年銷(xiāo)售額為2500億元,且有逐年增加的趨勢,這個(gè)市場(chǎng)也是不小的,也應該成為保險公司的保險產(chǎn)品。
注:保險公司按規定是不能為企業(yè)進(jìn)行信用擔保的。例如,2004年1月15日保監會(huì )發(fā)出了《關(guān)于規范汽車(chē)消費信貸保證保險業(yè)務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》,明確規定:嚴禁通過(guò)協(xié)議等形式變更或替代報備的車(chē)貸險條款,嚴禁將車(chē)貸險業(yè)務(wù)辦成擔保業(yè)務(wù)。
但事物都是發(fā)展的,保險資金進(jìn)入股市已經(jīng)成為現實(shí)。例如,保監會(huì )會(huì )同銀監會(huì )、證監會(huì )制定了《關(guān)于保險機構投資者股票投資交易有關(guān)問(wèn)題的通知》、《保險機構投資者股票投資登記結算業(yè)務(wù)指南》、《保險公司股票資產(chǎn)托管指引》和《關(guān)于保險資金股票投資有關(guān)問(wèn)題的通知》等配套文件,明確了保險資金直接投資股票市場(chǎng)涉及的證券賬戶(hù)、交易席位、資金結算、資產(chǎn)托管、投資比例、風(fēng)險監控等問(wèn)題,確保操作流程環(huán)節清晰,責任明確,銜接順暢。
我們有理由相信,在我國二手設備交易市場(chǎng)、二手設備標準、二手設備評估、二手設備登記制度等政策和法律環(huán)境建立起來(lái)以后,保險資金為融資租賃公司擔保也是可以期待的,盼望著(zhù)這一天的早日到來(lái)。
二手設備交易市場(chǎng)的產(chǎn)業(yè)定位
潛在的、未被開(kāi)發(fā)的巨大產(chǎn)業(yè),制造業(yè)行業(yè)細分中僅存的藍海機會(huì )。 |